中国是一个农业大国，80%的人口集中在农村。改革开放以来，以家庭联产承包责任制为基本特征的农村经济体制改革使农村社会经济发生了全面而深刻的变化。农村经济改革的成功为中国经济持续稳定发展奠定了坚实的基础。鉴于农村经济在中国经济发展中的特殊重要性，围绕农村、农民、农业的金融服务问题也受到了广泛的关注。这是由于农村金融规模的不断扩大不仅为农村经济的持续增长提供了重要的动力，而且农村金融组织体系的变化、融资手段和服务方式的变化与农村经济发展具有密切的关系。

一、中国农村金融体系变革与发展的历程

农村金融始终是中国金融体系的重要组成部分，这与一个全国人口的80%集中在农村的农业大国的基本国情是密切相关的。农业问题已远远超出其本来的经济上的意义而备受人们的关注。农村金融也往往成为金融体制改革的焦点，即使在1978年以前中国实行大一统的银行体制下，在经济发展的特定阶段还几度设立过专门从事农村金融业务的国家专业银行，在1951～1978年间，专业性的农业银行断断续续存在过8年。做为中国农村金融基础力量的农村信用社，最初是得益于农村合作化发展而建立起来的农村合作金融组织，这期间逐步演变为国家银行的基层机构，这与1958～1978年间农村经济体制实行人民公社集体所有制经济的需要是一致的，金融需求的单一化和农村经济主体的单一化，使农村信用社失去了合作信用的性质。

1978年以来，以家庭联产承包责任制为标志的农村经济体制的改革在中国广大的农村展开，为农村金融体系的改革与发展提供了广阔的背景。

农村金融体系包括政策金融、商业金融、合作金融及民间金融，其中民间金融又包括非正规的民间金融组织及私人的借贷活动。本文主要论述农村金融体系中前三部分的变革与发展。在分析合作金融时，重点阐述农村信用合作社恢复合作性质的努力与问题，文章最后对在一定程度上体现了合作金融组织特点的农村合作基金会做了专题论述。

正如中国经济改革开始于农村一样，中国金融体制改革不仅始于农村，而且贯穿于金融体制改革的全过程。从1978年到现在，农村金融体系的变革基本经历了以下三个阶段。

（一）1979～1993年，以农业银行的恢复为起始，形成了以农业银行为主体、农村信用社为其基层机构的支农金融体系。

1978年12月，中共十一届三中全会在《中共中央关于加快农村发展若干问题的决定（草案）》中，明确指出“恢复中国农业银行，大力发展农村信贷事业”。1979年2月，国务院下达了《关于恢复中国农业银行的通知》，强调指出“中国农业银行自上而下建立各级机构”，“农村营业所，信用社一律划归农业银行领导”。这次恢复的农业银行，信贷业务大大扩展，不仅办理农业信贷，而且扩大到与农业、农村经济发展有关的工业和商业领域，明确了农村金融的中心任务是支持农村商品经济的发展，从而开创了农村金融发展的新局面。在贷款投向上，农行与信用社从单纯支持种植业变为支持农、林、牧、副、渔全面发展，贷款对象从集体为主变为以农户为主。到1991年末，农行和信用社发放的农业贷款余额就达1200亿元，是1979年的近9倍。此外，它们还大力支持了乡镇企业的发展，并设置专项资金，支持贫困地区的发展和农业综合开发，支持农村商品流通，1990年末，农业银行商业贷款（不包括收购贷款）余额达1040亿元。

这一时期，农村金融体系的改革基本上是围绕“行社关系”的调整进行的，具体可分为以下三个阶段。

1.1979～1982年，农村信用社是农业银行领导、管理下的基层机构。这是鉴于在60、70年代把农村信用社先后下放给人民公社、生产队管理造成混乱和损失的教训，而决定把信用社交给国家银行管理，提出信用社既是集体金融组织，又是国家银行的基层单位，农村信用社重又得到了恢复和发展，但由于混淆了集体金融和国家银行的界限，银行用行政方法管理信用社，统得过多，管得过死，使信用社失去了自主权而成为银行的附属，变为官办的机构。

2.1983～1988年，农村信用社“三性”有所恢复（即组织上的群众性、管理上的民主性、业务经营上的灵活性），独立性有所增强。1983年，国务院105号文件提出要把农村信用社办成真正的合作金融组织，恢复其合作性质。在业务关系上，农业银行不给信用社下达指令性业务指标，