在宏观指标趋稳，微观指标尚弱，特别是潜在风险浮现的情况下，自下而上考察经济运行情况，对理解整体经济形势似乎更为可靠。基于这一思路，在当前经济形势下，为了较好理解处于经济体系核心的银行业，特别是北京地方的银行业的情况，本文以北京地方金融的代表——北京银行为考察对象，就其基本现状、外形势、变化趋势等进行探讨，以期达到“窥一斑而知全豹”的效果。

一 基本现状描述

目前，国内银行业的“超常发展”期似乎正在过去。一方面，传统增长模式的“红利”正在消失，而相应的成本却开始显现；另一方面，滞重的改革，维护了银行业平稳运行，也使银行业越来越难适应经济转型和做强自身的需要。虽然，多年积累的发展成果和政府的精心呵护，银行尚有实力应对这些挑战，但是个别问题还是有所显现。从前三季度情况看，银行赢利持续、资产质量波动、业务风险管控等问题等已经暴露的比较明显。

在这个背景下，北京银行运行面临同样的问题，但是其特殊的区位优势，也影响着运行轨迹。北京银行是北京地方金融的龙头，在支持地方经济发展中发挥着独特作用。2012年前三季度，贷款余额的60%投在北京地区。贷款前十大客户，以全国及地方性大型国有企业、地方土地储备中心为主。贷款行业分布中，制造、房地产、贸易行业位于前列。这些年，随着开拓外埠市场力度加强，本地贷款的比重从2007年的90%以上逐步降低。但是，这并没有影响北京银行在保证地方经济平稳运行中的作用。在2009年“保增长”战役中，北京银行迅速大规模的信贷支持，发挥了关键作用。

（一）贷款持续扩张，存款波动增加

自2007年以来，在经历了2009年上半年贷款规模和增速均创新高之后，贷款增速迅速回落，至2012年逐步企稳，并有回升迹象。但是贷款规模回落后很快企稳，又逐步盘升，至2012年又逐步接近2009年的规模水平。在存款增速和规模方面，两者的波动相对贷款更大。2007年以来，存款增速呈现“过山车”过程，达到2009年底的顶峰后，明显逐步回落，2012年呈小幅波动状态。存款规模的波动更大，呈大起大落状态，2012年上半年新增存款规模达到新高（见图1、图2）。

图1 北京银行贷款规模变化

图2 北京银行存款规模变化

对比银行业以及城商行情况，北京银行上述贷存两项业务均处于领先位置。2012年前三季度，北京银行贷款环比增加11.3%，在3家上市城商行中增速最快；存款环比增加3.4%，全行业及城商行的增加分别是1.9%、1.5%。现行环境下，贷款规模扩张为谋取更多利益创造了条件，而贷款规模的扩张又得益于存款规模的增加。总体来看，2012年前三季度，北京银行贷存业务分别较年初增加17%、16%，其中三季度环比分别增加4%、3%，两项业务发展比较协调，如图3所示。

图3 北京银行存贷款变化比较

（二）收入稳定增长，结构变化明显

2012年，银行业整体业绩仍稳定增长，与其他多数行业业绩明显下滑形成对照。北京银行作为业内一员，业绩同样靓丽。由图4可见，其业绩在经历前期高速增长及随后回落后，这两年保持平稳增长。2012年前三季度，其收入和净利润分别同比增长34%、28%。这一业绩超出了专业人士普遍预期。

图4 北京银行收入及利润增速变化比较

从结构上看，生息资产扩张、中间业务增长是获得收入的主要手段，95%以上收入来自这两部分。2012年前三季度，生息资产规模增长17%，中间业务净收入增长46%，推动收入明显增长。在生息资产的收入中，来自贷款、同业业务、债券投资的收入分别占42%、25%、21%。与前些年比较，其收入结构正发展明显变化。比如，2007年，生息资产收入占比分别是63%、11%、20%。贷款收入在降低，同业及债券收入在提高。尤其值得注意的是，同业业务增长迅猛，2012年前三季度，虽然受监管影响，同业资产环比下降8%，但是同比仍增长65%。在收入的稳定增长为赢利增长提供了基础上，运营效率的提高又进一步拉大了赢利空间。2012年前三季度，成本收入比21.4%，同比大幅下降2.5%。人均和网均利润在同业前列。同时，第三季度拨备计提减少，也是净利润提高的一个因素。

（三）问题初步浮现，挑战正在显现

进入2012年以后，北京银行一系列资产质量指标的变化显示，不良贷款余额、不良贷款率等正在完结持续若干年的下降趋势，