一 近年来中国金融服务业发展中的问题及其原因

把金融服务业界定为国民经济行业分类中的金融保险业后，可以发现一个值得注意的现象——近年来中国金融服务业并没有呈现出加速发展的局面，相反，1997～2002年间，金融服务业增加值占第三产业增加值的比重和占国内生产总值的比重都呈下降趋势。到2002年底，金融服务业增加值的两个比重分别为16.5%和5.6%。就业方面，金融服务业就业的两个比重数值都比较小，1997～2002年间金融服务业就业占第三产业就业比重略有下降，而占总就业的比重则略有上升（表1）。从增长速度来看，除1997年之外，之后5年金融服务业增加值的增长速度都要低于同期GDP的增长速度（图1），1997～2002年间金融服务业增加值的平均增长速度为5.58%，要低于同期GDP的平均增长速度7.15%。

表1 近年来中国金融服务业的发展状况

图1 增长速度比较

具体来看，目前中国金融服务业存在的主要问题包括：（1）金融服务业总体水平不高，产业规模需要进一步提升。发达国家金融服务业增加值占国内生产总值的比重一般在6%左右，其中美国2001年的这一数字达到了9%。由于中国金融服务业增加值在核算时多计算了居民储蓄利息这样一块，^[1]因此实际比重并没有统计数字显示得那么高（粗略估算2001年中国金融服务业增加值比重实际只有4.41%）。^[2]这样，即便考虑到与发达国家经济总量和金融发展水平方面的差距，中国金融服务业在产业规模上也显得太低了。（2）增长速度过慢，不能满足金融支持经济发展的需要。从增长趋势看，近些年来金融服务业增加值的平均增长速度要低于GDP的平均增长速度，金融发展对经济增长的支持明显乏力。（3）金融服务业结构不均衡，各行业发展不协调。银行、证券、保险三大行业的规模存在明显差距，银行业居绝对主导地位，而证券经纪与交易业、保险业、信托投资业的比重相对偏低。金融服务业发展的地区差异显著，农村金融服务供给严重滞后，不能满足农村经济发展和农民生活改善的需要。另外，在机构数量上占优势的商业银行和信用合作社的相对劳动生产率却很低，尤其是信用合作社，其企业法人单位数最多，但相对劳动生产率只高于中央银行，比财务公司、信托投资业和证券经纪与交易业要低得多，这显然不利于金融服务业整体的成长。（4）金融服务业内部各微观主体竞争力不强，不能有效提供经济发展所需的金融服务产品。各种金融机构自身在经营手段、业务创新和治理结构等方面存在的诸多问题导致金融服务供给不能很好满足各种需求。

《国民经济和社会发展第十个五年计划纲要》中提出要“加快发展金融保险业，支持商业银行拓展信贷业务，拓宽保险资金运用渠道，提高保险公司承保能力和偿付能力，鼓励金融保险业务创新，改进服务”。应该说，中国金融服务业的发展现状与上述规划要求还相距甚远，当然这其中原因是多方面的：（1）宏观经济环境的变化与经济政策的调整。毕竟金融服务在很大程度上是作为一种生产性服务，其需求和发展依赖于实体经济。1997年亚洲金融危机以来，全球经济普遍不景气，中国也不例外。之后中国实施了积极的财政政策和稳健的货币政策，同时采取了其他一系列改革措施来启动投资和消费，使中国经济保持了一个较快速的增长。但中国经济资源仍未得到充分利用，生产能力存在闲置，实际增长低于潜在水平，表现为对金融服务的有效需求不足。^[3]（2）受计划经济体制下观念的影响，金融服务理念的培养还远远不够。金融服务部门在很大程度上被作为政府进行宏观经济调控的工具，而忽视了服务的本质。（3）城市化程度低是金融服务业发展速度低缓的一个重要原因。城市规模和城市化程度是影响金融服务业发展水平的显著因素，金融服务业在一些经济发达、开放程度和市场化程度高的大城市（如北京、上海）的发展水平要远远高于中小城市。（4）经济开放程度逐渐加深，外资金融机构不断进入中国市场，在增加中资金融机构竞争压力的同时还造成了优质客户的流失，削减了国内各类金融服务企业的利润。（5）金融发展程度不高，金融组织体系和资本市场还不够完善和发达，各类金融企业往往不是以利润最大化为目标，金融服务在供给上受到制约。（6）近年来金融改革力度加大，尽管从长期看这有利于金融服务企业